嘉友分享 嘉银集团2023年第四季度财报电话会议记录

回顾2023年，中国宏观经济态势的关键词是稳增长和结构调整。一方面，由于新冠疫情的持续多年影响和全球地缘政治冲突的升级，宏观层面的经济复苏面临时间延长和困难增加。在严格控制潜在风险的同时保持稳定增长成为政策制定者的关键考虑因素。另一方面，发展战略性和新兴产业以及刺激内需的重要性变得更加明显。调整发展结构，并专注于转变和升级增长引擎，成为主要讨论。特别是从第四季度开始，新质生产力开始成为一种流行概念。2023年，我们密切关注宏观经济格局的重大变化，尤其是金融和科技行业。我们仍然专注于技术创新和风险管理的核心竞争力。

我们在努力提高公司的市场份额和提高运营精度的同时，成功地实现了我们的业务目标。2023年第四季度，嘉银贷款便利化额201亿元，同比增长6.3%。同时，公司全年贷款促进总额达881亿元人民币，较2022年增长58.7%，超额完成此前设定的目标指引，创历史新高。第四季度，公司实现净营收16亿元，同比增长51.8%。全年净营收54.7亿元，同比增长67.1%，继续保持健康增长势头。

宏观经济的复苏与信贷服务的支撑密切相关，2023年中国市场对消费信贷服务的需求依然强劲。国务院办公厅关于进一步释放消费消费潜力促进消费持续复苏的意见、国家发改委关于恢复和扩大消费的力度、国家金融监督管理总局关于财政支持恢复扩大消费的通知、国务院进一步推动高质量发展的举措等等，每一项都为消费信贷服务市场的增长做出了贡献。

此外，在国家层面引入了新的要求，以规范金融机构和提高服务质量。中国人民银行数据显示，截至2023年底，金融机构各类人民币贷款余额为237.59万亿元，同比增长10.6%。全年人民币贷款增加22.75万亿元，比上年增加1.31万亿元。在市场需求不断增长的背景下，我们继续专注于优化客户结构，追求可持续增长和业务规模。2023年是我们公司在技术赋能方面转型的一年，尤其是在人工智能技术的开发和应用方面。

第三季度，公司正式更名为嘉银科技，营销技术至上的战略转变。此举符合AI在各种业务场景中应用的趋势。人工智能技术在反欺诈监控、营销借款人获取模式和客户服务智能质量检查等领域为我们提供了支持。这些进步提升了我们的风险控制能力，提高了借款人获取效率，并提高了客户满意度和合规性。2023年第四季度，我们将大型语言模型与AIGC技术相结合，通过自动化高质量图像和视频内容创建来增强我们的创新和影响力。在内部，我们正在开发利用开源大型语言模型的智能办公工具，以提高中后台的运营效率。

截至 2023 年底，我们已与 71 家金融机构建立了合作伙伴关系，并正在与另外 36 家金融机构进行谈判。我们与这些机构的合作涵盖运营、技术、风险管理和客户保护，从而增强我们的市场竞争力。第四季度，我们迎来了1家网银、2家一线商业银行和多家民营银行作为合作伙伴，实现了资金的进一步多元化。这导致我们全年的贷款促进业务显著增长。我们相信，我们不断扩大的合作伙伴生态系统对我们的长期增长至关重要。2023年第四季度，公司继续努力管理风险波动和扩大借款人基础。我们深知优化客户结构的重要性，在市场变化中确保资产质量。

61至90天的拖欠率保持在0.68%，总体上是可控的。展望未来，嘉银将保持审慎灵活的风险控制策略。对于新的借款人获取，我们奉行稳定的策略，专注于现有的多渠道借款人获取指标，并在成本控制方面取得了成功。与去年同期相比，这导致 2023 年第四季度的销售和营销费用减少了 11.9%。在借款人运营中，通过精细化管理，深入挖掘核心资产的生命周期价值。我们的重复借款率达到72.9%，平均每笔借款金额为人民币9，944元。公司向海外市场的扩张正在稳步推进。在尼日利亚，我们注意到当地汇率的持续波动和市场风险，这可能会对进一步增长构成挑战。

我们将继续密切关注本地营商环境，并作出明智的决定。同时，坦桑尼亚等前景广阔的泛非市场，我们正在积极探索扩张机会。印度尼西亚也是一个重要的市场。到 2023 年底，印尼监管机构推出了新政策，要求降低利率和加强市场监管。我们正在密切关注这些发展，并计划支持我们的合作伙伴优化其资产结构并瞄准高质量的借款人群体。此外，我们密切关注包括墨西哥在内的拉丁美洲市场，寻找潜在的业务发展机会。纵观2023年第四季度和全年，消费者权益保护仍是嘉银发展的核心重点。

我们积极响应客户权益保护倡议，坚定不移地维护消费者权益。利用我们的数字技术优势，我们在内部实施了精益运营战略，并建立了健全的消费者权益保护体系。在外部，我们继续以科技赋能业务，建立强大的反欺诈防火墙，营造和谐稳定的消费环境。在1月发布的《2023年消费者权益保护白皮书》中，我们详细介绍了我们的成就和深刻的行业洞察。这包括对2600万人进行消费者保护教育，并帮助9900名有需要的借款人。公司业绩突出，在金融合规年度颁奖典礼上荣获“最佳金融消费者权益保护奖”。

回顾 2023 年，我们很高兴地报告我们实现了高质量增长，证明了我们战略的有效性。目前，随着行业监管进入常态化阶段，预计未来行业环境将更加有利于嘉银的持续发展。我们还在技术支持的业务运营和扩大海外足迹方面取得了重大进展。我们深信，将技术创新作为我们长期竞争战略的基石，并致力于扩大业务规模、实现资产结构自动化和谨慎管理风险，我们将确保在中国和国际市场持续稳定增长。

我们对公司2024年的表现充满信心，设定全年贷款便利化总额在930亿元至980亿元之间的目标，第一季度目标为220亿元。最后，我想谈谈公司在提高股东回报方面所做的努力。在过去的九个月里，我们向股东派发了两次现金股息，每股美国存托股共计0.80美元。股息总额达到4270万美元，占公司2022财年税后净收入的25%。展望未来，我们将继续执行公司的股息政策，即每年两次以现金派发股息，年度股息总额不低于上一年度税后净收入的15%，前提是满足股息条件。

关于我们的股票回购计划，截至目前，公司已以约1060万美元的价格回购其美国存托股，而我们目前的有效股票回购计划仅限于1300万美元，我们期待通过这些措施重申我们为股东创造价值的承诺，以及我们对公司长期增长前景的信心。